As três recomendações de Ray Dalio

Ray Dalio é uma das pessoas mais influentes do mundo. Criou a Bridgewater Associates em 1975 e dez anos depois, o seu fundo de investimentos tornou-se o maior fundo privado do mundo, mantendo esse título ainda hoje. Para além de ser um dos melhores gestores de todos os tempos, é também conselheiro de grandes líderes e filantropo, fazendo parte do movimento Giving Plage, criado por Bill Gates e Warren Buffett, onde incentivam os bilionários a doar grande parte do seu património.

Ray Dalio, no seu livro Princípios, explica que sempre preferiu ser mais discreto, mas agora com 72 anos, diz estar numa fase diferente da vida. Agora o seu objetivo é passar ao mundo os conhecimentos que adquiriu e os princípios que criou para alcançar o sucesso. Por essa razão, tem dedicado parte do seu tempo a escrever livros e a aparecer nos média.

As recomendações de Ray Dalio

Recentemente, numa entrevista para a Yahoo Finance, Ray Dalio deixou três recomendações financeiras que devemos aplicar na nossa vida.

Poupanças

A primeira recomendação é que devemos pensar nas nossas poupanças e relacioná-las com o nosso estilo de vida. É importante saber quanto gastamos por mês e quantos meses conseguimos viver das nossas poupanças.

Ele enfatiza a importância deste ponto uma vez que a nossa segurança financeira e a nossa liberdade dependem dele.

Também enfatiza a importância de não vivermos com dívidas. Os empréstimos geralmente trabalham contra nós e devem ser evitados para bens de consumo. A única exceção são os empréstimos que fazem-nos ganhar dinheiro a longo prazo, como por exemplo para comprar uma casa que valoriza com o passar do tempo.

É interessante pensarmos que o primeiro conselho que um bilionário nos dá para o sucesso financeiro é poupar. Muitas vezes confundimos as prioridades e pensamos que a solução é ganhar mais. A ideia é básica, independentemente do que ganhamos por mês, se não pouparmos, continuaremos para sempre numa situação financeira frágil.

Como guardar melhor

O segundo ponto que apresenta é onde devemos guardar o dinheiro poupado.

Embora guardar o dinheiro debaixo do colchão ou no banco possa parecer o lugar mais seguro, Ray Dalio explica que esse é o pior sítio para guardar o dinheiro a longo prazo, uma vez que seremos consumidos pela inflação.

Para protegermo-nos da inflação temos que colocar o nosso dinheiro em investimentos que valorizem com o tempo. Embora sejam mais voláteis, a longo prazo é a melhor opção para o nosso dinheiro.

Para termos sucesso neste ponto, o seu conselho é diversificar. Todos os investimentos apresentam risco e garantidamente na nossa vida um dos nossos investimentos eventualmente baixará 50%. A ideia da diversificação é suavizar essa volatilidade.

Esta diversificação deve ser feita utilizando ativos de diferentes países e diferentes classes. Por exemplo, ao comprar um fundo indexado que contenha empresas de todo o mundo, estamos a diversificar geograficamente, mas estamos demasiado expostos ao mercado de ações. Para diversificar na classe dos ativos e contrabalançar a nossa exposição ao mercado de ações, devemos investir em imobiliário, ouro, obrigações e matérias-primas.

O portfólio predileto de Ray Dalio é chamado de portfólio para todas as estações. Ele sugere que tenhamos 30% em ações, 40% em obrigações de longo prazo, 15% em obrigações de médio prazo, 7.5% em ouro e 7.5% em matérias-primas. A ideia deste portfólio é suavizar a volatilidade e fazer crescer o nosso dinheiro sustentavelmente.

Faz o oposto do que o teu instinto diz para fazer

O seu terceiro conselho é para não seguirmos o nosso instinto e o que parece certo. Também não devemos seguir o que os outros estão a fazer, uma vez que o mercado é reflexo das massas.

A ideia aqui é que devemos comprar quando ninguém quer comprar e vender quando ninguém quer vender. Isto está muito alinhado ao que o Warren Buffett também defende quando diz que devemos ser ambiciosos quando os outros estão com medo.

Mas há um ponto muito importante. Ray Dalio diz que para fazer isso bem é necessário muita informação e que ele, por exemplo, gasta milhões de dólares para conseguir fazê-lo minimamente bem.

Por essa razão devemos evitar temporizar o mercado e manter uma estratégia a longo prazo, sem tentar adivinhar se é uma boa altura para comprar ou vender. Devemos investir consistentemente ao longo dos anos, quer o mercado esteja em cima ou em baixo.

Se mesmo assim quisermos ser criativos e arriscar, o seu conselho é fazer o oposto do que achamos confortável e do que as outras pessoas estão a fazer.

Ray Dalio

Ray Dalio é um exemplo de sucesso financeiro e a forma como explica temas teoricamente complexos é algo que poucos conseguem fazer.

Para quem quiser saber mais sobre as regras que usou para criar sucesso, recomendo o seu livro Princípios.